Mikkelin kaupungin 90 miljoonan euron sijoitusvarallisuus on syntynyt energiayhtiön kaupan seurauksena vuonna 2024. Varallisuuden hoitamista varten laadittiin ensin sijoitussuunnitelma ja sijoitustoiminnan perusteet, jonka jälkeen suoritettiin varainhoidon kilpailutus ja valittiin sopivimmat palveluntarjoajat toteuttamaan sijoitustoimintaa. Nyt Mikkeli seuraa kolmelle varainhoitajalle jakautunutta sijoitusomaisuuttansa säännöllisen varainhoidon koontiraportin avulla.
Me SFR Advisorsilla olemme saaneet kunnian olla mukana yhteistyökumppanina tällä matkalla. Haastattelimme kaupungin talousjohtaja Tiia Tamlanderia sekä taloussuunnittelupäällikkö Janne Skottia ja kysyimme, miten yhteistyömme on sujunut.
Millainen tausta Mikkelin kaupungin sijoitusomaisuudella on?
Vuonna 2023 Mikkelin kaupunki teki strategisen päätöksen myydä 49 %:a kokonaan omistamastaan Etelä-Savon Energia Oy:stä uudelle omistajakumppanille osana talouden tasapainottamistoimia. Järjestelystä tuloutuneita varoja käytettiin lainakannan pienentämiseen, minkä lisäksi loppuosa, noin 90 miljoonaa euroa, päätettiin sijoittaa. Tiia kertoi, että sijoituksilla haettiin turvaa ja tulovirtoja tuleville vuosille kaupungin palveluiden rahoittamista varten ja lainoja poismaksamalla kaupunki pystyi pienentämään korkoriskejään.
Miksi halusitte ulkopuolisen asiantuntijan mukaan projekteihin ja miten SFR Advisors tuli valituksi niihin?
Tiian mukaan kaupungille oli tärkeää käyttää ulkopuolista ammattilaista projekteissa, sillä kyseessä oli heille täysin uusi aihe, johon liittyi isoja riskejä. Oli siis selvää, että ulkopuolista osaamista tarvittiin, jotta asiat tulisi tehtyä huolella, laadukkaasti ja varmasti oikein.
SFR Advisors tuli valituksi kumppaniksi sijoitussuunnitelman laadintaan sekä varainhoidon kilpailutukseen Mikkelin kaupungin tekemän kilpailutuksen kautta. Tiia kertoi, että hän oli lisäksi myös selvittänyt kokemuksia muilta vastaavia palveluita hankkineilta kaupungeilta. Raportointiin tulimme valituksi mukaan näiden kahden projektin jälkeen, kun tarve varainhoitajien puolueettomalle vertailulle, sijoitussuunnitelman mukaisuuden seurannalle ja varainhoidon kokonaisuuden arvioinnille heräsivät.
Miten sijoitussuunnitelman laatiminen sujui?
Koska Mikkelin kaupungilla ei ollut aikaisemmin ollut sijoitustoimintaa, täytyi sijoitustoiminnan periaatteet ja sijoitussuunnitelma laatia alusta asti. Yhteistyö aloitettiin kesäkuussa 2023, jonka jälkeen SFR Advisors ja Mikkelin kaupunki pitivät suunnittelupalavereja sekä järjestivät kommenttikierroksia suunnitelman luomiseksi. Projekti valmistui alkusyksystä 2023.
Tiia kertoo, että suurin hyöty ulkopuolisesta kumppanista oli se, että kaupunki sai prosessiin mukaan koko varainhoitoalan kentän sekä sijoittamisen aiheet tuntevan asiantuntijan. SFR Advisorsilla oli hyvä pohja suunnitelmalle, jota lähdettiin yhdessä jalostamaan Mikkelin kaupungin toiveiden mukaiseksi. Tiian mukaan tämä oli hyvä lähestymistapa ja asiakkaan tarpeet tuli huomioitua kattavasti. ”SFR Advisorsilta saatu apu oli keskeistä sijoitustoiminnan perustan luovien dokumenttien laatimisessa ja aikaansaamisessa”, hän vielä lisää.
Kuinka varainhoidon kilpailutuksen prosessi onnistui?
Varainhoidon kilpailutus aloitettiin myöhemmin samana syksynä ja yhteistyö valittujen varainhoitajien kanssa startattiin kesäkuussa 2024. Jannen mukaan projekti sujui kokonaisuudessaan hyvin, ja kaupungin kanssa pidettiin tiivistä yhteyttä varmistaen, että eteneminen vastasi yhdessä sovittuja tavoitteita ja kriteereitä. Hän kertoo, että SFR Advisorsin johdolla saatiin laadittua aidosti juuri Mikkelin tarpeisiin sopivat kriteerit kilpailutukselle.
Varainhoidon kilpailuttamiseen sisällytettiin myös palveluntarjoajien haastatteluvaihe, mikä toi Jannen mukaan lisäarvoa projektiin. Haastattelut oli koordinoitu ja aikataulutettu hyvin ja SFR Advisors toimi niissä kaupungin tukena tarjoamalla apukysymyksiä ja kommentteja. Mikkelin kaupungille oli tärkeää, että valitut varainhoitajat ymmärtäisivät hyvin heidän tilanteensa uutena sijoittajana ja että kommunikaatio toimisi selkeästi. Palveluntarjoajien tapaaminen henkilökohtaisesti ennen päätöksentekoa oli Jannen mukaan erittäin tärkeää.
Miten sijoitustoiminnan koontiraportointi tukee teitä omassa työssänne?
Kun sijoitustoiminta ja yhteistyö varainhoitajien kanssa oli aloitettu, tuli Mikkelin kaupungille tarve myös pystyä seuraamaan sijoitusomaisuutensa kehitystä sekä raportoimaan siitä sidosryhmilleen. Kaupunki päättikin hankkia SFR:n koontiraportointipalvelun sijoitustoimintansa tueksi.
Tiian mukaan suurin lisäarvo SFR Advisorsin raportointipalvelusta on se, että siinä on helppolukuisessa muodossa koostettuna Mikkelin sijoitustoiminnan kokonaiskuva. Raportti mahdollistaa myös käytettyjen varainhoitajien vertailun toisiinsa. Kolmen varainhoitajan seuraaminen itse olisi todennäköisesti työlästä, sillä jokainen varainhoitaja tuottaa omanlaisensa raportin, eikä niitä voi helposti vertailla toisiinsa.
Tiia korostaa: ”Koska kyse on suurista julkisen organisaation rahasummista, on tärkeää, että kaikki tehdään oikein.” SFR Advisorsin ammattimaisesti laadittu koontiraportti sekä sen yhteenveto tuovat lisäuskottavuutta myös raportoitaessa sijoitusomaisuudesta esimerkiksi kaupunginhallituksen suuntaan. SFR Advisors on myös ollut mukana esittelemässä raportteja kaupungin päättäjille, ja samalla pystynyt vastaamaan heidän esittämiin kysymyksiin.
Miten yhteistyö SFR Advisorsin kanssa on sujunut?
Tiia kertoo työskentelyn olleen koko ajan avointa ja keskustelevaa, minkä johdosta projekteissa on saatu huomioitua kaikki Mikkelin kaupungille tärkeät seikat. Yhteistyön aikana ei ole herännyt isompia haasteita ja esimerkiksi mahdollisiin aikataulujen muutoksiin on reagoitu aina nopeasti.
SFR Advisorsin kanssa asioiminen oli Tiian ja Jannen mukaan lisäksi sujuvaa, asiantuntevaa ja helppoa. Jannen mukaan kaikessa korostui SFR Advisorsin oma-aloitteisuus projektien eteenpäin viemisessä. Heidän ei asiakkaana tarvinnut huolehtia tai kysellä perään, vaan kaikki tapahtui sovitusti ja aikataulussa. Janne vielä lisää, että SFR Advisors oli hyvin tunnettu palveluntarjoaja myös varainhoitajien keskuudessa, mikä lisäsi luottamusta prosessiin ja loi olon, että kaupunki on hyvissä käsissä.
Mitä vinkkejä antaisitte muille sijoittajille, jotka ovat samassa tilanteessa?
Tiia kannustaa rohkeasti hakemaan apua asiantuntijalta, mikäli aihepiiri on itselle uusi. Vastaavissa prosesseissa kyse on usein isoista rahasummista ja ammattilaisen käyttäminen apuna tuo turvaa ja varmuutta siihen, että asiat menevät oikein. Varsinkin, jos lähdetään nollasta liikkeelle, kuten Mikkelin kaupungin tapauksessa, on tärkeää että sijoitustoiminnan pohjalla olevat dokumentit on laadittu huolella ja niihin on panostettu. Janne lisää vielä, että vaikka olisikin kokemusta aiheesta, niin ei kannata tehdä kaikkea yksin, sillä tällaiset projektit vaativat yleensä hyvin spesifiä osaamista. Aina kannattaa ottaa joku siihen tueksi.
Tarvitsetko riippumattoman ammattilaisen tukea sijoitustoimintanne kehittämiseksi?
Me SFR Advisorsilla autamme yhteisöllisiä sijoittajia kehittämään sijoitustoimintaansa sekä saavuttamaan aika- ja kustannussäästöjä. Tarjoamme parempia resursseja päätöksenteon tueksi ja mahdollistamme asiakkaillemme keskittymisen raskaiden sijoitussuunnittelusuunnittelu-, kilpailutus- ja raportointiprosessien sijaan siihen, mikä heille on tärkeää. Tutustu kaikkiin palveluihimme tarkemmin täällä!
